央企“退金令”出台，以后干金融，赚钱只会越来越难吗？| 每天进步一点点

「每天进步一点点」系列 #171

这几天，圈里很多朋友都让我聊聊“退金令”这个事情，也就是6月3日国务院国资委强调，各央企原则上不得新设、收购、新参股各类金融机构，特别是那些对主业服务效果较小、风险外溢性较大的金融机构。

这个话题一出台，金融圈子里瞬间炸了锅，国家要求央企资金撤出金融行业，是一个很明显的“讯号”，那到底要怎么解读呢？

说实话，关于这个话题，我本来是不想聊的，因为这个事情，真的是国家非常高级别的政策了，一般人真没两把刷子是不敢解读的。

而且，像中央的这些政策，往往也不能从表面上去理解字面意思，因为国务院下发的文件，一定是站在国家顶层设计的角度去看问题的，所以一般人如果只从自己所处行业的视角去看这些政策，就真的只能看到问题的局部，而看不到问题的全貌。

不过，最近这几天，网上关于这个话题的解读，我真的是觉得越来越离谱了，所以决定还是写一篇文章来说说。

有的人说，“国家已经号召央企的资金从金融行业中撤出了，所以金融业要完了，以后会有大批量的中小金融机构破产，你们买的金融理财产品，应该赶紧取出来，否则就等着爆雷吧！”还有人说，“买投资理财，以后还是要选大公司的，以后出了问题，央企也不会再去接管兜底了，一切都要风险自担！”这些说法，都只是从表面字义上去理解“退金令”，因而得出了一个看似有道理、但其实很肤浅的错误结论，大家可千万不要当真。

金融行业是一个国家发展的核心产业、支柱产业，假如央企、国资全部都从金融机构中撤走了，那是要把中国金融行业的掌控权拱手让人吗？肯定不是。国资委的意思是，央企还是要聚焦于主业，不要像一些民营企业一样，总想着赚快钱，一些经常乱搞、容易引发市场风险和口碑风险的中小金融机构、非核心金融机构，央企能撤出就撤出，最好别在里面蹚浑水，以免出问题了让百姓们觉得有央企背景的公司也不靠谱。

所以，大家可千万不要把这个政策当做是“国家要从金融行业中撤资”，这是八竿子也打不着的，更不是意味着很多大型的央企金融机构以后会改变股权结构，大家不要听一些自媒体在网上乱带节奏。

也有些自媒体博主把“退金令”和很多年前国务院国资委下发的“退房令”相对比，得出了金融行业会马上会迎来“剧变”的结论，这种说法有一定的道理，但我认为也有些过于夸大，因为像金融业这样一个如此庞大且重要的行业，不会因为一纸文件的出台而立即出现天翻地覆的变化。

相反地，我认为，这种剧烈的变革，在过去这几年的时间里面，其实早已经悄然开始，而且未来的几年也会持续地改变。而中央“退金令”的出台，其实只是和大家打了一张“明牌”而已，相当于把国家未来对于金融业的定位以及调整的方向都告诉了大家。看得懂看不懂，就要看大家对于金融行业的理解以及对于监管方向的觉悟了。

先来说我的结论，那就是，以后干金融，赚钱只会越来越难，尤其是对于金融业高收入的岗位，要有薪酬大幅下调的心理准备。

这里的底层逻辑也很容易理解，因为金融行业想要“赚大钱、赚快钱”，其实都要靠“监管套利”，也就是在监管的某项制度还没有完善之前，找到能赚钱的“漏洞”。但是一旦知道这个“漏洞”的人变得越来越多、涌入的资本越来越多，监管就一定会出手，堵上这个漏洞，所谓的“时代红利”也就消失了。

如今，那些曾经乱搞的、钻漏洞找“套利机会”的金融公司，很多都出了严重的问题，这也让国家和监管很头疼。所以，最近一期中央政治局会议在审议《防范化解金融风险问责规定（试行）》时就强调，推动金融监管真正做到“长牙带刺”、有棱有角，释放的信号十分强烈。

而伴随着中国金融业的监管制度变得越来越成熟、越来越完善，这种“赚大钱、赚快钱”的机会也会越来越少。

还有另外一个点就是，金融行业，尤其是以销售为主导的岗位，收入结构会呈现出非常明显的二八定律，也就是80%的收入其实是被行业中占少数的20%的人拿走的。这个现象合理吗？作为顶尖销售的你，或者是渴望成为顶尖销售的你，可能认为这是合理的，但是这种现象放在中国特有的经济体制下，放在共同富裕的时代背景下，这很显然是不合理的。

金融行业不是实业，它虽然能够优化资源配置、提高资金的使用效率，能助力企业的发展，但是只搞金融、不搞实业的经济就会脱实向虚，让很多人产生“搞实业不如搞金融”的误判。

请大家仔细思考一下，假如金融行业赚钱更容易，你把全社会各行各业的实业精英（比方说律师、医生、老师、工程师等）全都拉去卖保险，再把那些顶尖销售的年收入做一个排名，让大家产生“卖保险可以轻松年入百万”的幻觉，这真的符合中国未来的发展方向吗？这真的是国家想要倡导的价值观吗？

我觉得之前可能没人介意，毕竟我们可以让踩到“时代红利”的聪明人“先富起来”。但是从“退金令”出来之后，这一切都会潜移默化地改变。

未来，你会发现，金融圈的人开始变得越来越低调，越来越不敢炫富，越来越不敢秀自己的工资条，从此“夹起尾巴做人”；金融机构也不太敢去表彰那些顶尖销售了，因为一表彰，反而把人家的收入曝光了，让人家难堪。

而从制度的设计上，国家也会要求金融行业大幅调降金融产品的交易成本，比如保险行业的“报行合一”。如此一来，那些本身业绩就好的，收入降低一些之后，还能继续留下做；而那些本身业绩一般般的，可能就只能换个行业自寻出路了，或许重新回去自己的主业做律师、医生、老师、工程师等，收入会比做金融更高，这其实也非常合理。

所以，聊到最后，我不得不感慨，每个行业的发展都有时代红利的窗口期，每一代人也有每一代人的机遇。

很多人说，60后的第一桶金是靠下海经商创业，70后的第一桶金是靠买卖房产，90后的第一桶金是靠直播短视频，那很多80后的第一桶金是什么呢？我认为其实就是金融，说得更确切一点，是做金融产品的中介交易。

不管是金融圈鄙视链最底端的“卖保险”，还是帮助千万股民、基民打理钱财的“操盘手”，又或是之前很光鲜但最近一直在频繁爆雷的“财富管理”，甚至是听上去很高大上、一直处于鄙视链最顶端的“投行业务”，本质上都是金融服务业，都是靠金融行业的信息不对称和撮合资金需求的两端来赚钱的。

当我们近期苦于金融行业发展低迷、不好赚钱的时候，猛然抬头，才发现时代已经变了，而且再也回不去了。

可能很多人还沉浸在曾经“赚大钱、赚快钱”的美梦中不想醒来，但是醒来后我们必须还是要面对现实——虽然时代变了，但是社会还是在运转，生活还是要继续，我们没有别的选择，只能继续向前。

而你，心中是充满了庆幸，还是充满了遗憾呢？

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